中小企業診断士 一問一答｜財務・会計 第384問

解説

営業活動によるキャッシュフローを「直接法」で表示する場合、最初に出てくる項目は「営業収入」です。直接法とは、本業の営業活動でお金がどう動いたかを、主要な取引ごとに総額で並べて見せる方法です。家計でいえば「給料でいくら入って、食費でいくら出て、家賃でいくら出て…」と、収入と支出を項目別に列挙していくイメージに近いです。その一番上、つまり最初に表示されるのが、商品やサービスを売ってお客様から回収した現金、すなわち「営業収入」です。本業はまずお金を稼ぐところから始まるので、入ってくるお金が先頭に来るわけですね。直接法では、この営業収入を出発点に、「原材料や商品の仕入による支出」「人件費の支出」「その他の営業支出」といった主要な現金の流出を順に差し引いていき、最終的に営業活動によるキャッシュフローを計算します。取引の種類ごとに総額が見えるので、何でどれだけ稼ぎ、何にどれだけ使ったかが分かりやすいのが長所です。対比すべきは「間接法」です。間接法は損益計算書の「税引前当期純利益」を出発点にして、減価償却費などの非資金費用や、売掛金・買掛金などの運転資本の増減を加減してキャッシュフローを逆算する方法です。だから間接法の最初の項目は税引前当期純利益になります。直接法は営業収入から、間接法は税引前当期純利益から、とスタート地点が違う点が見分けのポイント。なお「売上高」や「受取利息」は最初の項目ではないので、ここで取り違えないようにしましょう。